آموزش ارز دیجیتال و فارکس

شاخص PMI چیست و کاربرد آن در فارکس

شاخص PMI

شاخص PMI چیست و کاربرد آن در فارکس

شاخص PMI

شاخص PMI (Purchasing Managers Index) به عنوان یکی از مهم‌ترین شاخص‌ها در بازار فارکس، اطلاعات مفیدی را درباره وضعیت اقتصادی و رشد یا انبساط شرایط اقتصادی به ما ارائه می‌دهد. این شاخص بر اساس محاسبات و داده‌های مرکبی از گزارش‌های ماهانه بزرگترین شرکت‌های دنیا تهیه می‌شود و توسط موسسه مدیریت عرضه (ISM) منتشر می‌شود.

مهم‌ترین کاربرد شاخص PMI در بازار فارکس، تهیه اطلاعات درباره وضعیت اقتصادی بازار در زمان حال و آینده است. با تحلیل این شاخص، مدیران، سرمایه‌گذاران، و تحلیل‌گران می‌توانند مسیر اقتصادی آینده بازار را بهتر شناسایی کنند و تصمیم‌گیری‌های مؤثرتری برای کسب‌وکارها و سرمایه‌گذاری‌هایشان انجام دهند. این شاخص به ویژه برای صنعت‌ها و کسب‌وکارهایی که با زنجیره‌های تأمین بزرگ سر و کار دارند، اهمیت بیشتری دارد، زیرا تغییرات در این زمینه‌ها می‌توانند تأثیر چشمگیری بر روند اقتصادی کشورها و جهان داشته باشند.

برای افرادی که در حوزه فارکس و بازارهای مالی فعالیت می‌کنند، استفاده از شاخص PMI می‌تواند به عنوان یکی از ابزارهای مهم برای تحلیل و پیش‌بینی روند بازار و نوسانات قیمتی مفید باشد. از آنجایی که این شاخص بر مبنای اطلاعات ماهانه تهیه می‌شود، افراد می‌توانند تغییرات رو به رشد یا نزولی بازار را به صورت مستمر مشاهده کنند و به تحلیل‌های دقیق‌تر دست یابند.

همچنین، مواردی نظیر شاخص پراکندگی (Dispersion Index) نیز در ارتباط با شاخص PMI وجود دارد که به افراد اجازه می‌دهد اطلاعات مهمی دیگر از بازار مثل روند صعودی و یا نزولی را بررسی و تحلیل کنند. این اطلاعات می‌تواند به تکمیل تحلیل‌ها و تصمیم‌گیری‌ها درباره روند بازار کمک کند.

در نهایت، شاخص PMI از اهمیت بسیاری برخوردار است و از تحلیل‌های این شاخص می‌توان برای برنامه‌ریزی‌های مالی، تجاری و سرمایه‌گذاری استفاده کرد. اطلاعات به‌دست‌آمده از این شاخص، به کمک تحلیل‌های تخصصی‌تر و دقیق‌تر، به افراد کمک می‌کند تصمیماتی هوشمندانه‌تر برای موفقیت در بازارهای مالی اتخاذ کنند.

مزایا و معایب  PMI

PMI (Purchasing Managers’ Index) همانند هر ابزار دیگری، مزایا و معایب خود را دارد. در ادامه به توضیح مزایا و معایب این شاخص می‌پردازیم:

مزایا:

1. شاخص مفید از وضعیت اقتصاد: PMI یک شاخص مفید و کارآمد است که به ما اطلاعاتی مفصل از وضعیت فعلی اقتصاد و بخش‌های مختلف آن را ارائه می‌دهد. این شاخص نماینده فعالیت‌های تولیدی و خدماتی است و می‌تواند به مدیران و تحلیل‌گران کمک کند تا بهترین تصمیم‌ها را در رابطه با مسائل اقتصادی بگیرند.

2. ارائه بینش عمیق‌تر: PMI با ارزیابی عوامل مؤثر بر کسب و کارها و شرکت‌ها، بینش عمیق‌تری از وضعیت اقتصاد و عملکرد شرکت‌ها ارائه می‌دهد. این اطلاعات می‌تواند به مدیران کمک کند تا از نقاط قوت و ضعف کسب و کار خود آگاه شوند و برنامه‌ریزی‌های بهتری انجام دهند.

معایب:

1. کم‌تأثیر بودن در بازار: علی‌رغم اهمیت و کاربردی که PMI دارد، عدد این شاخص معمولاً منجر به تحرکات قابل توجهی در بازار نمی‌شود. بسیاری از انتشارهای PMI نتایجی متداول و مورد انتظار هستند و به‌طور معمول قادر به ایجاد افتراق‌های بزرگ در بازار نیستند.

2. عدم نمایندگی کامل از وضعیت واقعی: PMI هر چند اطلاعات مفیدی ارائه می‌دهد، اما نمی‌تواند وضعیت اقتصاد یک کشور را به‌صورت کامل نشان دهد. این شاخص تمرکز بر رونق تولید و خدمات مرتبط با شرکت‌ها است و برخی عوامل مهم اقتصادی مانند تورم، بیکاری و سطح سرمایه‌گذاری‌ها را در نظر نمی‌گیرد.

به طور کلی، PMI ابزاری مفید و معتبر برای تحلیل فعالیت اقتصادی است که می‌تواند در تصمیم‌گیری‌ها و برنامه‌ریزی‌های اقتصادی موثر باشد. اما برای اندازه‌گیری وضعیت اقتصاد به‌صورت کامل و جامع‌تر، باید با استفاده از دیگر شاخص‌ها و ابزارهای تحلیلی نیز اقدام کرد.

انواع شاخص PMI

شاخص PMI (Purchasing Managers’ Index) یکی از مهم‌ترین شاخص‌های اقتصادی است که برای سنجش فعالیت اقتصادی کشورها و بخش‌های مختلف آن‌ها استفاده می‌شود. این شاخص توسط مدیران خرید (Purchasing Managers) در صنایع مختلف به صورت ماهانه گزارش می‌شود و با تحلیل اطلاعات مربوط به پنج بخش کلیدی، شرایط اقتصادی را ارزیابی می‌کند.

شاخص تولیدی

این شاخص، شاخص PMI مرتبط با بخش تولید و صنعت است. اطلاعات مربوط به پنج بخش زیر به‌عنوان مؤلفه‌های اصلی شاخص تولیدی PMI محسوب می‌شوند و هر کدام وزنی مشخص در محاسبه این شاخص دارند. این بخش‌ها به شرح زیر هستند:

– سفارشات جدید: (نزدیک به ۳۰ درصد)

این بخش نشان‌دهنده نرخ سفارشات جدیدی است که از مشتریان به شرکت‌ها و واحدهای تولیدی دریافت می‌شود. نرخ سفارشات جدید، نشان‌دهنده اقبال مشتریان به تهیه محصولات و خدمات می‌باشد و میزان تقاضا را نشان می‌دهد.

-. اشتغال در بخش‌های خاص (نرخ استخدام) : (۲۰ درصد)

این بخش نشان‌دهنده وضعیت اشتغال و استخدام در بخش‌های مختلف اقتصاد است. افزایش اشتغال و استخدام نشان‌دهنده رونق اقتصادی و کارآفرینی می‌باشد.

-. هزینه‌های ورودی (نرخ تولید) : (۲۵ درصد)

این بخش نشان‌دهنده هزینه‌های مواد اولیه، مواد خام و اجناس وارداتی است که برای تولید کالاها و خدمات مورد استفاده قرار می‌گیرند. افزایش هزینه‌های ورودی ممکن است نشان‌دهنده افزایش قیمت‌ها و اختلال در زنجیره تأمین باشد.

-. زمان صرف‌شده برای انجام سفارشات: (۱۵ درصد)

این بخش نشان‌دهنده زمانی است که برای تکمیل سفارشات جدید نیاز است. زمان کوتاه‌تر برای تکمیل سفارشات ممکن است نشان‌دهنده کارآمدی و افزایش توان‌تولید باشد.

-. خروجی در بین صنایع( موجودی انبار):  (۱۰ درصد)

این بخش نشان‌دهنده تولید ناخالص داخلی (GDP) بخش‌های مختلف اقتصاد است. افزایش خروجی در بین صنایع نشان‌دهنده رشد اقتصادی و عملکرد مثبت بخش‌های اقتصادی است.

این پنج بخش کلیدی اقتصادی در کنار یکدیگر، تصویری کامل از فعالیت اقتصادی کشور یا بخش‌های مختلف آن ارائه می‌دهند و مدیران، تحلیل‌گران و سیاست‌گذاران اقتصادی را در تصمیم‌گیری‌ها و برنامه‌ریزی‌های خود تأثیرگذار می‌سازند. اطلاعات حاصل از این شاخص می‌تواند به تعیین میزان رونق اقتصادی، پیش‌بینی تغییرات در بازار، کنترل تورم و تصمیم‌گیری‌های مدیریتی در موارد مختلف کمک کند.

محاسبه شاخص PMI تولیدی از میانگین وزن‌دار این پنج زیرشاخص انجام می‌شود. علاوه بر این، برای قابل مقایسه کردن شاخص PMI تولیدی با سایر شاخص‌ها، زمان تحویل تامین کننده باید معکوس شود.

وضعیت شاخص:

 عددی بین ۰ تا ۱۰۰ که نشان‌دهنده شرایط تولید و صنعت در زمان مشخصی است. عدد ۵۰ به عنوان مرز تعیین می‌شود؛ اگر شاخص بالاتر از ۵۰ باشد، نشان‌دهنده بهبود و رونق تولید است، و اگر کمتر از ۵۰ باشد، نشان‌دهنده کاهش فعالیت‌ها و رکود است.

شاخص غیر تولیدی

این شاخص، به موارد غیر صنعتی و مرتبط با بخش خدمات می‌پردازد. از جمله مؤلفه‌های شاخص غیرتولیدی PMI می‌توان به وضعیت کلی بازار، تحولات بخش خدمات و کنترل وضعیت تولید ناخالصی داخلی اشاره کرد. این شاخص نیز عددی بین ۰ تا ۱۰۰ دارد و اگر بیشتر از ۵۰ باشد، نشان‌دهنده روند صعودی در بازار (بازار گاوی) است، در حالی که اگر کمتر از ۵۰ باشد، به انتقالات کاهشی (بازار خرسی) اشاره دارد.

شاخص PMI به عنوان یکی از مؤلفه‌های مهم اقتصادی، به تحلیلگران و فعالان در حوزه‌های مختلف اقتصادی، اطلاعات ارزشمندی درباره شرایط بازار و وضعیت اقتصادی کشورها ارائه می‌دهد. این شاخص می‌تواند به‌عنوان یک ابزار باز و جامع در معاملات فارکس استفاده شود تا با توجه به داده‌های ارائه شده، تحلیل‌های دقیق‌تری انجام شود و اطلاعات اقتصادی مفیدی برای تصمیم‌گیری‌های معاملاتی به دست آید.

نتیجه‌گیری:

شاخص PMI یک ابزار مهم در تحلیل فعالیت اقتصادی است که اطلاعات بخش‌های مختلف اقتصادی را می‌سنجد. با توجه به مقادیر آن، می‌توان وضعیت اقتصادی را در زمان مشخصی ارزیابی کرد. این شاخص همچنین به تحلیلگران و فعالان در حوزه اقتصادی کمک می‌کند تا اطلاعات مفیدی را برای تصمیم‌گیری‌های معاملاتی به‌دست آورند و نقش مهمی در شناخت وضعیت بازار و اقتصاد دارد.

اهمیت شاخص pmi در فارکس

شاخص PMI (Purchasing Managers Index) یکی از مهم‌ترین داده‌های نموداری در بازار فارکس است که بسیار ضروری و ارزشمند برای اقتصادهای کلان جهان محسوب می‌شود. این شاخص عناوین مهم و اخبار اقتصادی را نمایان می‌سازد و تاثیر زیادی بر روند صعودی یا نزولی بازار فارکس دارد.

تحلیل‌گران و معامله‌گران (سرمایه‌گذاران و بروکرها) با دقت گزارشات مبتنی بر تحقیقات این شاخص را مورد مطالعه قرار می‌دهند. وظیفه معامله‌گران در فارکس، بررسی محاسبات و تغییرات این شاخص و واکنش‌های بازار است تا بتوانند تصمیم‌گیری‌های هوشمندانه‌تری در مورد ورود به معامله بگیرند.

یکی از دلایل اصلی اهمیت شاخص PMI این است که پوشش دهی آن بر بیش از 25 شرکت بزرگ در صنایع مختلف از ایالت‌های مختلف آمریکا است. این شاخص که نشان‌دهنده فعالیت‌های اقتصادی در زمان مشخصی می‌باشد، هر اول ماه انتشار داده می‌شود و نتیجه تحقیقات مبتنی بر شرکت‌ها است.

شاخص PMI به‌ویژه برای تحلیل‌گران و سرمایه‌گذاران بسیار ارزشمند است، زیرا تغییرات در شاخص PMI از طریق آمار شرکت‌ها، به‌خصوص آمریکا که یک قدرت اقتصادی برتر است، تاثیر زیادی بر بازارهای مالی جهانی دارد. به همین دلیل، توصیه می‌شود حتی اگر شما مبتدی هستید، با این شاخص آشنا شوید و از آن در تصمیم‌گیری‌های معاملاتی خود استفاده کنید تا بتوانید نقاط و زمان مناسب برای ورود به معاملات را بهتر شناسایی کنید.

شاخص PMI به عنوان یکی از ابزارهای مهم در تحلیل اقتصادی و بازار فارکس، اطلاعات ارزشمندی را در اختیار ما قرار می‌دهد و با توجه به آن معامله‌گران می‌توانند بهترین تصمیم‌گیری‌ها را برای معاملات خود انجام دهند. تغییرات در این شاخص می‌توانند راهنمایی کننده‌های قوی برای تصمیم‌گیری در مورد روند بازار و تنظیم استراتژی‌های معاملاتی باشند.

(در مقاله آموزش فارکس سهام و کالا در BingX میتوانید نحوه معامله سهام و کالا را در صرافی بینگ ایکس ببینید)

محاسبه شاخص PMI

روش محاسبه شاخص PMI که در این متن نیز آمده، بر اساس مقایسه میزان روند صعودی، عدم تغییرات، و روند نزولی بازار در ماه جاری با ماه گذشته است. این روش محاسبه بر اساس فرمول زیر انجام می‌شود:

PMI = (P1 * 1) + (P2 * 0.5) + (P3 * 0)

حالت کلی مبنای اصلی محاسبه این شاخص اعداد بین صفر تا صد است، که به شکل زیر توضیح داده می‌شود:

1. اگر مقدار PMI بیشتر از ۵۰ باشد، نشان‌دهنده وضعیت روند صعودی بازار نسبت به ماه گذشته است، و افزایش این شاخص نشان‌دهنده پیشرفت بازار و افزایش فعالیت اقتصادی می‌باشد.

2. اگر مقدار PMI کمتر از ۵۰ باشد، نشان‌دهنده چرخه نزولی بازار نسبت به ماه گذشته است، و کاهش این شاخص نشان‌دهنده کاهش فعالیت اقتصادی و نقصان در روند بازار است.

3. اگر مقدار PMI برابر با ۵۰ باشد، نشان‌دهنده‌ی عدم تغییر روند بازار نسبت به ماه گذشته است و نشان‌دهنده‌ی استقرار یا عدم تغییر در فعالیت اقتصادی می‌باشد.

برای نمونه، اگر P1 برابر با ۷۰٪، P2 برابر با ۲۰٪ و P3 برابر با ۱۰٪ باشد، محاسبه‌ی PMI به شکل زیر است:

PMI = (70 * 1) + (20 * 0.5) + (10 * 0) = 70 + 10 + 0 = 80

در نتیجه، PMI برابر با ۸۰ است، که نشان‌دهنده‌ی یک وضعیت روند صعودی بازار نسبت به ماه گذشته می‌باشد.

این شاخص معمولاً به صورت ماهانه منتشر می‌شود و بر اساس ارزیابی‌های منتخبی که توسط مدیران خرید صورت می‌گیرد، تهیه می‌شود. شرکت‌های مختلفی همچون IHS Markit Group این شاخص را برای کشورهای خارج از آمریکا جمع آوری و ارائه می‌دهند. این اطلاعات برای محل‌های تصمیم‌گیری اقتصادی، مخصوصاً در صنعت‌ها و سرمایه‌گذاری‌ها، بسیار اهمیت دارد و به عنوان یکی از مؤشرهای مهم در اقتصاد جهانی مورد استفاده قرار می‌گیرد.

تأثیر PMI بر تصمیمات اقتصادی

شاخص PMI یکی از مهم‌ترین ابزارها در تصمیم‌گیری‌های اقتصادی برای مدیران در بخش‌های مختلف اقتصادی است. این شاخص و داده‌های مربوطه که توسط ISM  (انجمن مدیریت خرید) ماهانه تهیه می‌شوند، تأثیرات قابل توجهی بر روی تصمیم‌گیری‌ها و برنامه‌ریزی‌های کسب و کارها دارند.

1. بر تصمیمات تولید:

شرکت‌ها و واحدهای تولیدی از PMI استفاده می‌کنند تا تصمیمات تولیدی خود را بر اساس سطح سفارشات جدیدی که از مشتریان در آینده انتظار دارند، اتخاذ کنند. اطلاعات PMI در مورد نرخ سفارشات جدید، نرخ تولید و موجودی انبار به آن‌ها کمک می‌کند تا تولید را به‌طور موثر‌تر برنامه‌ریزی کنند.

2. بر تصمیمات تأمین‌کنندگان:

تأمین‌کنندگان نیز از PMI استفاده می‌کنند تا تصمیم‌های خرید و تولید خود را بر اساس تقاضاها و سفارشات آتی پیش‌بینی کنند. این شاخص برای آن‌ها نشان‌دهنده نرخ تقاضا و سطح موجودی مشتریان است و از طریق آن می‌توانند قیمت‌های خود را تنظیم و هزینه‌ها را کنترل کنند.

3. بر تصمیمات بودجه‌ریزی و مدیریت منابع:

شرکت‌ها از PMI برای برنامه‌ریزی بودجه‌ها و مدیریت منابع استفاده می‌کنند. این شاخص نشان‌دهنده روند اقتصادی کلان کشور است و می‌تواند به مدیران کمک کند تا منابع و بودجه‌ها را به‌صورت مناسب‌تر تخصیص دهند.

4. بر تصمیمات سرمایه‌گذاری:

سرمایه‌گذاران نیز از PMI بهره‌مند هستند. این شاخص نشان‌دهنده شرایط اقتصادی کلان کشور است و می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا جهت‌گیری سرمایه‌گذاری‌ها را در روندهای توسعه‌ای اقتصاد تعیین کنند. بر اساس ارزش و حرکت قیمت در PMI، سرمایه‌گذاران می‌توانند آینده‌نگری سودآوری را در روندهای اقتصادی ایجاد کنند.

در کل، PMI ابزاری قدرتمند برای تحلیل فعالیت اقتصادی است و در تصمیم‌گیری‌های مختلف مدیران و سرمایه‌گذاران نقش حیاتی دارد. اطلاعات حاصل از این شاخص می‌تواند کمک کند تا برنامه‌ریزی‌ها و تصمیمات بهتری اتخاذ شود و ریسک‌ها کاهش یابد.

جهت ورود و ثبت نام در صرافی بینگ ایکس کلیک کنید
4/5 - (36 امتیاز)

دیدگاه خود را اینجا قرار دهید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *